TMPS11

Política de Investimento

O ITAÚ TEMPUS FII é um fundo de investimento imobiliário de responsabilidade limitada, com classe única de cotas e prazo de duração de 6 anos contados do encerramento da oferta pública inicial. A política de investimento visa à obtenção de renda e ganhos de capital, alocando preponderantemente (mais de 2/3 do PL) em ativos imobiliários — cotas de FII, CRI, LCI, LH, LIG e outros ativos financeiros com rendimento pré-determinado. A gestão é ativa e discricionária, podendo o GESTOR adquirir ativos sem aprovação em assembleia, salvo em situações de conflito de interesses. O fundo pode operar derivativos exclusivamente para proteção patrimonial (exposição limitada ao PL) e está vedado a realizar operações de day trade. A distribuição de rendimentos é de, no mínimo, 95% dos lucros auferidos (regime de caixa), realizada preferencialmente mensalmente no 8º Dia Útil do mês subsequente.

Diferenciais

Fundo de responsabilidade limitada (responsabilidade dos Cotistas limitada ao valor subscrito), com Taxa Global de 0,90% a.a. sobre o PL acrescida de valor fixo mensal de R$ 3.000,00, taxa de performance de 20% sobre o que exceder o IFIX, e taxa de custódia de 0,10% a.a. com mínimo mensal de R$ 20.000,00 corrigido pelo IPC-FIPE. Sem cobrança de taxa de ingresso ou saída. Gestão ativa pelo Itaú Unibanco Asset Management, administração pela Intrag DTVM e custódia pelo Itaú Unibanco. Prazo de duração de 6 anos. Possibilidade de Capital Autorizado de até R$ 1 bilhão em novas emissões sem necessidade de assembleia.

Riscos

Os principais riscos incluem: risco de crédito (inadimplência dos devedores dos Ativos); risco relativo às garantias dos Ativos e seu aperfeiçoamento; risco tributário (alterações na legislação, perda de isenções); risco sistêmico e do setor imobiliário; risco de desvalorização dos ativos; risco de patrimônio líquido negativo (com possibilidade de aporte adicional pelos Cotistas); riscos relativos ao setor de securitização (CRI) e às companhias securitizadoras; riscos relacionados aos créditos que lastreiam os CRI (pré-pagamento, vencimento antecipado); risco de desvalorização ou perda dos imóveis que garantem os CRI; risco de execução das garantias; riscos de casos fortuitos e força maior; risco de contingências ambientais; risco inerente à propriedade de imóveis; risco de desapropriação; risco de despesas extraordinárias; riscos relativos às receitas projetadas; risco de revisão ou rescisão dos contratos de locação; risco de vacância; riscos relativos ao registro de aquisição de imóveis; risco de desenquadramento passivo involuntário; riscos relativos a alterações tributárias sobre FII/CRI/LCI/LH/LIG; riscos atrelados aos FII Investidos; risco de rentabilidade do investimento; risco de conflito de interesses (contratação de entidades do mesmo conglomerado do Administrador); risco de elaboração do estudo de viabilidade pelo Gestor; riscos de mercado; liquidez reduzida das Cotas no mercado secundário; fatores macroeconômicos relevantes; riscos de liquidez e descontinuidade do investimento (FII são condomínios fechados, sem resgate); riscos do uso de derivativos; risco de não captar a totalidade dos recursos previstos; risco de não materialização das perspectivas; cobrança dos ativos e possibilidade de aporte adicional pelos Cotistas; risco de diluição em novas emissões; riscos relacionados a pandemias; risco do investimento nos Ativos de Liquidez (baixo retorno); riscos de concentração da carteira; riscos do prazo (marcação a mercado); risco de desempenho passado; risco de alterações do Regulamento; risco de inexistência de quórum em assembleias; risco relativo à organização do fundo (condomínio fechado); risco de governança (restrições de voto); risco regulatório/jurídico; risco de concentração e pulverização; risco de pré-pagamento ou amortização extraordinária; risco de inexistência de ativos enquadrados na política; risco de inexistência de operações de mercado equivalentes para ágio/deságio; risco da Resolução CMN 2.921; risco de impossibilidade de negociação das Cotas até o encerramento da Oferta; risco de não concretização da oferta e cancelamento de ordens condicionadas e de Pessoas Vinculadas.