XP HABITAT RENDA IMOBILIÁRIA MASTER FII RL

Política de Investimento

FII de classe única com subclasses A (sênior, prioridade de recebimento, alvo IPCA+10% a.a.) e B (subordinada, júnior). Aplica no mínimo 70% do PL em Ativos Alvo (CRI), podendo investir até 30% em Outros Ativos e o restante em Ativos de Liquidez. Prazo de 5 anos (prorrogável por até 2 anos), com 3 anos de investimento e 2 de desinvestimento. Subordinação mínima de 12,5% e máxima de 20%.

Diferenciais

Estrutura com subclasse sênior (A) com rentabilidade-alvo de IPCA+10% a.a. e subclasse subordinada (B) com captação de até R$200 milhões via Capital Autorizado. Indexação à inflação com prioridade de recebimento para cotistas seniores.

Riscos

Risco de crédito dos devedores dos CRI; risco de mercado imobiliário; risco de concentração por cedente (até 30%) e por devedor (até 20%); risco de desenquadramento do Índice de Subordinação; risco de liquidez no mercado secundário; risco de Patrimônio Líquido negativo; risco de derivativos vedados exceto para hedge; risco de não atingimento da Rentabilidade-Alvo das Cotas Subclasse A.