Dados anuais de junho de 2026

Dados gerais

Nome do fundo

HEDGE AAA FII DE RESPONSABILIDADE LTDA

CNPJ do fundo

27.445.482/0001-40

Data de funcionamento

26/11/2020

Público alvo (investidores em geral, investidor qualificado ou profissional)

Investidores em Geral

Código ISIN

BRHAAACTF003

Quantidade de cotas emitidas

3.455.000

Fundo exclusivo

Não

Cotistas possuem vínculo familiar ou societário familiar

Não

Prazo de duração

Indeterminado

Encerramento do exercício social

30/06

Nome do administrador

HEDGE INVESTMENTS DTVM LTDA

CNPJ do administrador

07.253.654/0001-76

Logradouro

AVENIDA BRIGADEIRO FARIA LIMA

Número do endereço

3600

Complemento do endereço

11º ANDAR CJ 112

Bairro

ITAIM BIBI

Cidade

SÃO PAULO

Estado

SP

CEP

04538-132

Telefone 1

(11) 5412-5400

Site

www.hedgeinvest.com.br

E-mail

dtvm@hedgeinvest.com.br

Competência

2026-06-01

Dados do exercício

Programa de investimentos para os exercícios seguintes

O Fundo seguirá sua política de investimentos, conforme regulamento do mesmo, e poderá buscar possibilidades de ampliação de seu patrimônio.

Critérios utilizados na referida avaliação

As propriedades para investimento estão demonstradas pelos seus respectivos valores justos, os quais foram obtidos através de laudos de avaliação elaborados por entidades profissionais com qualificação reconhecida e formalmente aprovadas pela Administração do fundo. A variação no valor justo das propriedades para investimento é reconhecida na demonstração do resultado do período em que referida valorização ou desvalorização tenha ocorrido.

Análise dos impactos em caso de perda e valores envolvidos

.

Regras e prazos para chamada de capital do fundo

O Fundo não possui previsão de chamadas de capital.

Prestadores de serviços

Análise do administrador sobre

Resultado do fundo no exercício findo

O fundo recebe, mensalmente, o resultado gerado pelos ativos que compõem o seu patrimônio. Durante o exercício findo em junho de 2026 o Fundo auferiu rendimentos que somaram R$ 3,15 por cota.

Conjuntura econômica do segmento do mercado imobiliário de atuação relativo ao período findo

No primeiro semestre de 2026, a economia brasileira manteve ritmo moderado de crescimento. No segundo trimestre, o PIB avançou 1,1% em relação ao trimestre anterior e 1,8% na comparação anual, acumulando crescimento de 2,0% nos quatro trimestres encerrados em março. As condições monetárias permaneceram restritivas, embora o Banco Central tenha iniciado um ciclo gradual de redução dos juros: a Selic, que começou o ano em 15,00% ao ano, encerrou junho em 14,25% ao ano. A inflação também permaneceu pressionada, com o IPCA acumulando 3,36% no semestre e 4,64% nos 12 meses encerrados em junho. No mercado de renda variável, o Ibovespa valorizou aproximadamente 6,7% no semestre, enquanto o IFIX avançou 1,46%. No mercado de lajes corporativas, as classes A e A+ nas principais regiões empresariais de São Paulo apresentou demanda positiva, embora com desaceleração no segundo trimestre. A absorção bruta acumulada alcançou 127.056 m², enquanto a absorção líquida totalizou 58.385 m², resultado dos 62.555 m² registrados no primeiro trimestre e da devolução líquida de 4.170 m² no segundo. Foram entregues 17.745 m² de novo estoque, integralmente no primeiro trimestre, sem novas entregas entre abril e junho. A taxa de vacância encerrou o semestre em 11,40%, praticamente estável em relação aos 11,38% observados em março. Apesar da acomodação da ocupação no segundo trimestre, o preço médio pedido avançou de R$ 138,35 para R$ 148,25 por m² ao mês, valorização de aproximadamente 7,2%.

Perspectiva para o período seguinte com base na composição da carteira

Para o segundo semestre de 2026, espera-se que os custos de financiamento permaneçam elevados, apesar da perspectiva de continuidade gradual do ciclo de redução da Selic, pressionando o custo do crédito e a rentabilidade de novos empreendimentos corporativos. Mesmo nesse cenário, a procura por ativos bem localizados e de alto padrão sustentou a valorização dos aluguéis, especialmente na Faria Lima, com preço médio pedido de R$ 293,08/m² e vacância de 8,97%; na JK, com R$ 281,54/m² e vacância de 4,06%; e em Pinheiros, com R$ 267,61/m² e vacância de 6,61%. A Paulista também apresentou disponibilidade restrita, com vacância de 2,83%, enquanto Berrini e Chucri Zaidan encerraram o semestre com 9,39% e 12,25%, respectivamente. Em contrapartida, Chácara Santo Antônio e Vila Olímpia registraram vacâncias mais elevadas, de 22,68% e 22,10%. Para o segundo semestre, aproximadamente 384,5 mil m² encontram-se em construção, com projetos concentrados em regiões como Chucri Zaidan, Chácara Santo Antônio, Itaim, Rebouças, Pinheiros e Faria Lima. Parte desse estoque já está pré-locada, o que tende a mitigar os impactos das entregas sobre a vacância e sustentar a dinâmica do mercado.

Valor contábil dos ativos imobiliários do FII

Assembleia geral

Endereço físico em que os documentos da assembleia geral ficam à disposição dos cotistas

Av. Brigadeiro Faria Lima, 3600, 11º andar cj 112 - Itaim Bibi - São Paulo - SP

Endereço eletrônico em que os documentos da assembleia geral ficam à disposição dos cotistas

www.hedgeinvest.com.br

Meios de comunicação disponibilizados aos cotistas

Endereço Físico: Av. Brigadeiro Faria Lima, 3600, 11º andar cj 112 - Itaim Bibi - São Paulo - SP Eletrônico: dtvm@hedgeinvest.com.br

Regras e procedimentos de participação dos cotistas em assembleias gerais

Poderão participar da Assembleia os cotistas inscritos no registro de cotistas do Fundo na data da convocação da respectiva Assembleia, seus representantes legais ou procuradores legalmente constituídos. Sendo assim, é necessário apresentar documento de identificação válido, no caso de cotista pessoa física, ou, em caso de pessoa jurídica ou fundo de investimento, os documentos de representação necessários para comprovar poderes do(s) seu(s) representante(s) legal(is). Em caso de cotista representado por procurador, a procuração deve trazer poderes específicos para prática do voto e estar com firma reconhecida ou assinada com utilização dos certificados emitidos pela Infraestrutura de Chaves Públicas Brasileira ICP-Brasil. Na hipótese da convocação/edital prever voto à distância, a participação dos cotistas poderá ocorrer de forma não presencial, por meio de voto eletrônico ou por procuração, de acordo com as regras descritas especificamente na convocação/edital. Em caso de consultas formais, deverão ser observados os prazos e condições específicos a cada consulta a ser dirigido pela Administradora a cada cotista, observadas as formalidades previstas na regulamentação em vigor.

Práticas para a realização de assembleia por meio eletrônico

O Fundo poderá realizar assembleia por meio eletrônico, hipótese na qual deverão ser observados os procedimentos e prazos previstos em seu edital de convocação e demais documentos relacionados.

Remuneração do administrador

Política de remuneração definida em regulamento

O Fundo paga a Administradora e Gestora uma taxa global, a qual corresponde a 0,6% (seis décimos por cento) ao ano incidente sobre: (i) o valor do patrimônio líquido da Classe Única; ou (ii) sobre o valor de mercado das cotas da Classe Única, calculado com base na média diária da cotação de fechamento das cotas de emissão da Classe Única no mês anterior ao do pagamento da remuneração, caso as cotas da Classe Única tenham integrado ou passado a integrar, no período, o Índice de Fundos de Investimentos Imobiliários divulgado pela B3 (“IFIX”), provisionada diariamente e paga mensalmente até o 5º (quinto) dia útil de cada mês subsequente ao da prestação dos serviços. De 1º de julho de 2025 até 31 de dezembro de 2025, foi concedido um desconto de 50% (cinquenta por cento) na Taxa Global da Classe Única, de modo que a Taxa Global corresponderá a 0,3% (três décimos por cento) ao ano incidente sobre (i) o valor do patrimônio líquido da Classe Única; ou (ii) sobre o valor de mercado das cotas da Classe Única, calculado com base na média diária da cotação de fechamento das cotas de emissão da Classe Única no mês anterior ao do pagamento da remuneração, caso as cotas da Classe Única tenham integrado ou passado a integrar, no período, o IFIX.

Valor pago no ano de referência (R$)

R$ 685.961,86

% sobre o patrimônio contábil

0,31%

% sobre o patrimônio a valor de mercado

0,35%

Governança

Distribuição de cotistas, segundo o percentual de cotas adquirido

Política de divulgação de informações

Política de divulgação de ato ou fato relevante

A Política de Fatos Relevantes está disponível no site da Administradora (www.hedgeinvest.com.br).

Política de negociação de cotas do fundo

A Política de Investimentos Pessoais está disponível no site da Administradora (www.hedgeinvest.com.br).

Política de exercício do direito de voto em participações societárias do fundo

A Política de Exercício de Direito de Voto está disponível no site da Administradora (www.hedgeinvest.com.br).

Funcionários responsáveis pela política de divulgação de informações

Não aplicável.