BTG Clave Alpha Macro P Multimercado
Fundo multimercado que investe em cotas de outros fundos. Aberto, para investidores qualificados.
Em 12 meses
R$ 100 viraram
R$ 130,92
No CDI
R$ 114,38
+30,92% de 13/10/2025 a 13/10/2026. Cota líquida de taxas, antes de impostos.
De outubro de 2025 a setembro de 2026, saíram R$ 443,2 mi a mais do que entraram, 88% do patrimônio de 30/09/2025.
Variação da cota
3 anos, de 13/10/2023 a 13/10/2026
R$ 100 viraram
R$ 138,17
+38,17% no período
No CDI
R$ 144,01
Cota líquida de taxas, antes de impostos. Come-cotas não altera a cota.
Em 13/10/2026: R$ 138,17
Período a período
| Período | Esta classe | CDI | ||
|---|---|---|---|---|
| No período | Ao ano | No período | Ao ano | |
| 12 meses | +30,92% | +14,38% | ||
| 3 anos | +38,17% | +11,38% | +44,01% | +12,92% |
| 5 anos | +81,04% | +12,61% | +81,60% | +12,68% |
| Desde o início01/08/2014 | +260,71% | +11,09% | ||
CDI disponível desde 04/01/2016.
- Maior queda nos dias informados
- −9,91%, de 15/01/2024 a 18/12/2024, desde 13/10/2023
- Volatilidade anual
- 7,22%, desde 13/10/2023
Seção: Captação e patrimônio
Como informado pelo fundo a cada dia útil
Captação líquida, mês a mês
12 meses
Entraram R$ 71,2 mi e saíram R$ 514,4 mi de outubro de 2025 a setembro de 2026, como informado pelo fundo.
Patrimônio e cotistas, dia a dia
De 14/10/2024 a 13/10/2026, dias completos; a linha se interrompe em faltas de mais de cinco dias úteis.
Patrimônio líquido
Cotistas
Em 13/10/2026: R$ 104,3 mi de patrimônio, 8 cotistas
Seção: Carteira de setembro de 2026
Posições em 30/09/2026, sobre os investimentos informados de R$ 100,9 mi.
Fora da soma: valores a receber R$ 22,3 mil; valores a pagar R$ 124,4 mil.
Maiores posições
Investe 99,90% em um único fundo: BTG Clave Alpha Macro Master Multimercado.
A carteira do fundo investido não é detalhada aqui.
| Posição | Parte dos investimentos |
|---|---|
| BTG Clave Alpha Macro Master Multimercado19.941.720/0001-80 | 99,90% |
| Título público federal, vencimento 01/10/2027BRSTNCLTN8L4 | 0,10% |
Seção: Cotistas
Cotistas em agosto de 2026
100,0% do patrimônio pertence a fundos e clubes de investimento, em agosto de 2026.
Parte do patrimônio por categoria de cotista. Contagem de vínculos por categoria, não de pessoas.
Fundos que investiam neste fundo em agosto de 2026
Valores nas carteiras desses fundos em 31/08/2026; parte do patrimônio deste fundo em 31/08/2026, R$ 106,6 mi. Posições em sigilo não aparecem; a lista pode estar incompleta.
| Fundo | Valor investido | Parte do patrimônio deste fundo |
|---|---|---|
| Clave Alpha Macro Access MultimercadoCNPJ 20.226.378/0001-15 | R$ 64,9 mi | 60,91% |
| Direct Alpha Macro MultimercadoCNPJ 41.853.494/0001-34 | R$ 21,9 mi | 20,55% |
| PS Multimercado D30 MultimercadoCNPJ 52.217.217/0001-51 | R$ 6,21 mi | 5,83% |
| PS Multimercado MultimercadoCNPJ 32.741.500/0001-70 | R$ 4,91 mi | 4,61% |
| BTG Pactual Aroeira 1 Multimercado daCNPJ 11.090.936/0001-77 | R$ 2,05 mi | 1,93% |
| Juruá MultimercadoCNPJ 12.533.136/0001-46 | R$ 983,8 mil | 0,92% |
| PS Multimercado Geral MultimercadoCNPJ 53.524.734/0001-36 | R$ 101,1 mil | 0,09% |
Clave Alpha Macro Access MultimercadoR$ 64,9 mi
CNPJ 20.226.378/0001-15; 60,91% do patrimônio
Direct Alpha Macro MultimercadoR$ 21,9 mi
CNPJ 41.853.494/0001-34; 20,55% do patrimônio
PS Multimercado D30 MultimercadoR$ 6,21 mi
CNPJ 52.217.217/0001-51; 5,83% do patrimônio
PS Multimercado MultimercadoR$ 4,91 mi
CNPJ 32.741.500/0001-70; 4,61% do patrimônio
BTG Pactual Aroeira 1 Multimercado daR$ 2,05 mi
CNPJ 11.090.936/0001-77; 1,93% do patrimônio
Juruá MultimercadoR$ 983,8 mil
CNPJ 12.533.136/0001-46; 0,92% do patrimônio
PS Multimercado Geral MultimercadoR$ 101,1 mil
CNPJ 53.524.734/0001-36; 0,09% do patrimônio
Seção: Custos e impostos
Taxas
| Administração | 1,88% ao ano |
| Performance | Taxa de performance: 20,00% do que exceder o CDI. |
| Saída | 10,00% |
Informado pelo fundo em 28/07/2026.
Resgate e aplicação
Aplicação mínima de R$ 25.000,00.
Informado pelo fundo em 28/07/2026.
Imposto de renda
A Tradar não identifica o regime de cada classe; as regras abaixo dependem da carteira e do regulamento.
Para pessoas físicas residentes no Brasil.
Regime geral
Se a classe for tributada pelo regime geral, o imposto de renda é retido pelo administrador no último dia útil de maio e de novembro (come-cotas) e, antes disso, no resgate, na amortização ou na distribuição de rendimentos.Lei 14.754/2023, arts. 17 e 31.
O cadastro da classe informa tributação de longo prazo.
Se a carteira tiver prazo médio acima de 365 dias, o come-cotas é de 15% e, no resgate, a alíquota se completa para 22,5%, 20%, 17,5% ou 15%, conforme o tempo da aplicação: até 180 dias, até 360, até 720 ou acima de 720.Lei 14.754/2023, art. 17 § 1º, I; Lei 11.033/2004, art. 1º.
Se a carteira tiver prazo médio de até 365 dias, o come-cotas é de 20% e, no resgate em até seis meses, a alíquota se completa para 22,5%.Lei 14.754/2023, art. 17 § 1º, II; Lei 11.053/2004, art. 6º.
Casos com regra própria
Se a classe investir ao menos 95% do patrimônio em fundos de ações, fundos de índice de ações, ou FIPs e FIDCs sujeitos à mesma regra, o imposto é de 15% sobre o ganho no resgate, na amortização ou na distribuição, sem come-cotas.Lei 14.754/2023, arts. 18, 24 e 25.
Se a classe investir ao menos 95% dos recursos em fundos de debêntures incentivadas, os rendimentos de pessoa física, inclusive o ganho na venda das cotas, têm alíquota zero e não há come-cotas.Lei 12.431/2011, art. 3º §§ 1º, 2º-A e 2º-B.
Em qualquer caso
O imposto incide sobre o ganho, a diferença entre o valor da cota e o custo de aquisição, não sobre o valor resgatado.Lei 14.754/2023, art. 17 § 5º.
Se o resgate ocorrer em menos de 30 dias da aplicação, há IOF sobre o rendimento, de 96% no primeiro dia a zero no trigésimo, exceto em fundos de ações.Decreto 6.306/2007, art. 32 e anexo.
Seção: Acontecimentos
- 03/03/2026Novo gestor: BTG Pactual Asset Management S/A DTVM.
- 18/06/2025Adaptação às regras de 2023.
- 30/10/2023Taxa de administração registrada passou de 2,00% para 1,88% ao ano.
- 03/01/2022Novo auditor: Ernst & Young Auditores Independentes S/s Ltda.
- 01/07/2021Novo gestor: Clave Gestora de Recursos Ltda.
- 01/01/2018Novo auditor: KPMG Auditores Independentes Ltda.
- 01/08/2014Constituição do fundo.
Seção: Ficha
- Nome registrado da classe
- BTG CLAVE ALPHA MACRO P FIF EM COTAS DE FUNDOS DE INVESTIMENTO MULTIMERCADO
- CNPJ do fundo e da classe
- 20.226.388/0001-50
- Classificação, no cadastro
- Multimercado; classe ANBIMA Multimercados Macro
- Condomínio, no cadastro
- Aberto
- Exclusivo, no cadastro
- não
- Público, no cadastro
- Investidores qualificados
- Tributação de longo prazo informada no cadastro
- sim
- Indicador de desempenho declarado
- DI de um dia
- Investe em cotas de outros fundos
- sim
- Administrador
- BTG Pactual Serviços Financeiros S/A DTVM
- Gestor
- BTG Pactual Asset Management S/A DTVM
- Custodiante
- Banco BTG Pactual S/A
- Auditor
- Ernst & Young Auditores Independentes S/s Ltda.
- Controlador
- BTG Pactual Serviços Financeiros S/A DTVM
- Constituição e adaptação às regras de 2023
- 01/08/2014 e 18/06/2025
- Situação
- Em Funcionamento Normal