Dados anuais de dezembro de 2025

Dados gerais

Nome do fundo

FII TG RENDA IMOBILIÁRIA

CNPJ do fundo

44.625.657/0001-10

Data de funcionamento

05/04/2022

Público alvo (investidores em geral, investidor qualificado ou profissional)

Investidor Qualificado

Código ISIN

BR0BRYCTF015

Quantidade de cotas emitidas

29.112.120,9160988

Fundo exclusivo

Não

Cotistas possuem vínculo familiar ou societário familiar

Sim

Prazo de duração

Indeterminado

Encerramento do exercício social

31/12

Nome do administrador

XP INVESTIMENTOS CORRETORA DE CÂMBIO, TÍTULOS E VAL MOB S/A

CNPJ do administrador

02.332.886/0001-04

Logradouro

AVENIDA ATAULFO DE PAIVA

Número do endereço

153

Complemento do endereço

5º e 8º andares

Bairro

LEBLON

Cidade

RIO DE JANEIRO

Estado

RJ

CEP

22440-033

Telefone 1

(11) 3027-2237

Site

www.xpi.com.br

E-mail

adm.fundos.estruturados@xpi.com.br

Competência

2025-12-01

Dados do exercício

Programa de investimentos para os exercícios seguintes

De acordo com a Política de Investimentos, o Fundo deverá investir os seus recursos, preponderantemente, em Ativos Financeiros Imobiliários e Ativos Imobiliários, sendo certo que poderá investir até 100% do seu Patrimônio Líquido em um único Ativo Imobiliário, seja o ativo um imóvel ou uma Sociedade Imobiliária, gravados ou não com ônus reais, sem qualquer restrição geográfica, desde que no território brasileiro. Tais Ativos serão adquiridos, em sua maioria, com a finalidade (i) de desenvolver Empreendimentos Imobiliários para a posterior alienação de imóveis beneficiados, ou ainda, (ii) de auferir ganhos de capital ao Fundo por meio da venda desses Ativos. Tais Ativos deverão sempre ser objeto de prévia avaliação pelo administrador, pelo gestor ou por terceiro independente, sendo assim condicionados a processos de análise de viabilidade econômico-financeira e de diligência jurídica de todas as partes envolvidas nas operações. Nesse sentido, o Gestor ressalta que seguirá comprometido com a celeridade da alocação de recursos em caixa e com a análise de possíveis novos ativos em todo o território nacional, sempre em consonância com a Política acima descrita.

Critérios utilizados na referida avaliação

É utilizado o critério de marcação a mercado, conforme manual de precificação do custodiante disponível no site https://www.oliveiratrust.com.br.

Análise dos impactos em caso de perda e valores envolvidos

Não possui informaçao apresentada.

Regras e prazos para chamada de capital do fundo

Não há chamada de capital prevista para o fundo.

Prestadores de serviços

Investimentos do FII

Análise do administrador sobre

Resultado do fundo no exercício findo

O Fundo encerrou o ano com um portfólio composto por 40 ativos e patrimônio líquido de R$ 302 milhões. A car2teira está distribuída em 31 ativos de crédito (representando 70,22% do PL) e 9 de equity (representando 28,52% do PL).No que diz respeito aos rendimentos, em 2025, a subclasse sênior A distribuiu R$ 1,69 por cota, representando um dividend yield de 16,85%, ou 139,67% do CDI Líquido, enquanto a cota subclasse sênior B distribuiu R$ 0,65 por cota, representando um dividend yield de 6,53%, ou 129,31% do CDI Líquido. (O CDI Líquido considera um Gross Up de 15% a fim de se comparar com opções de investimento sujeitas ao imposto de renda).

Conjuntura econômica do segmento do mercado imobiliário de atuação relativo ao período findo

Em 2025, a economia brasileira enfrentou desafios significativos, refletindo uma conjuntura marcada por inflação elevada, cenário macro desafiador e volatilidade nos mercados. A inflação oficial medida pelo IPCA atingiu 4,26%, ligeiramente abaixo do teto da meta de 4,50%. O cenário de incertezas foi agravado por juros elevados e pela ausência de reformas estruturais, dificultando a retomada econômica de forma sustentável.Para o mercado imobiliário, o cenário de juros em patamar relevantemente restritivo unido a um nível descendente de atividade econômica traz apreensão com relação a variáveis relevantes para o setor, com destaque a: velocidade de vendas e oferta/acesso ao crédito para os compradores de unidades imobiliárias. Espera-se para 2026 o início de um ciclo de corte dos juros pelo Banco Central, o que tende a trazer novo ânimo para o setor. Apesar desse contexto desafiador, a Gestão avalia que o Fundo se manteve bem-posicionado. O Fundo encerrou o ano com um Patrimônio Líquido (PL) de R$ 1,34 bilhão, distribuído em mais de 120 empreendimentos diversificados entre participações societárias (equity), Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs) e ativos de bolsa. Durante o período, não foi constatado nenhum problema relevante nas operações de crédito, e as operações de equity mantiveram carteiras de recebíveis saudáveis, demonstrando a resiliência do portfólio. A estratégia do Fundo permaneceu inalterada, priorizando operações desassistidas pelo crédito bancário tradicional, desde que apresentassem uma relação risco-retorno favorável e aderente à tese de investimento. Essas operações geralmente são caracterizadas por grandes margens de garantia, que incluem desde aval dos sócios, até alienação fiduciária de imóveis e a cessão de recebíveis. No segmento de participações societárias (equity), a tese de alocação geográfica, focada em regiões com dinâmicas econômicas regionais robustas, foi essencial para mitigar os impactos das flutuações macroeconômicas. Assim, mesmo diante de um cenário adverso, a Gestão reforça sua confiança na estratégia adotada e na solidez do Fundo, que se encontra preparado para enfrentar os desafios de 2026.

Perspectiva para o período seguinte com base na composição da carteira

Apesar do cenário econômico desafiador, apesar de o mercado esperar cortes na Selic a partir do mês de março, a Gestão reafirma a resiliência do Fundo, sustentada por uma estratégia sólida e um portfólio robusto. Mais de 85% do patrimônio do Fundo está alocado em operações que geram fluxo de caixa consistente e recorrente, garantindo maior previsibilidade e segurança, mesmo em um ambiente de alta volatilidade.Para o próximo período, a Gestão continuará priorizando a alocação em ativos de crédito com baixo risco, excelentes margens de garantia e estruturação adequada, buscando preservar a perenidade do capital investido. Paralelamente, os investimentos em ativos de equity seguirão sendo conduzidos com parceiros qualificados e diversificados, sempre alinhados à tese de pulverização geográfica, que tem se mostrado eficaz na mitigação de riscos macroeconômicos.A Gestão agradece a confiança dos investidores.

Valor contábil dos ativos imobiliários do FII

Assembleia geral

Endereço físico em que os documentos da assembleia geral ficam à disposição dos cotistas

AVENIDA ATAULFO DE PAIVA 153, 5º ANDAR, LEBLON, RIO DE JANEIRO - RJ, CEP: 22440-032

Endereço eletrônico em que os documentos da assembleia geral ficam à disposição dos cotistas

assembleia.cotista@xpi.com.br

Meios de comunicação disponibilizados aos cotistas

Endereço eletrônico: assembleia.cotista@xpi.com.br

Regras e procedimentos de participação dos cotistas em assembleias gerais

Poderão participar da Assembleia os cotistas inscritos no registro de cotistas do Fundo na data da convocação da respectiva Assembleia, seus representantes legais ou procuradores legalmente constituídos há menos de 1 (um) ano. Sendo assim, é necessário apresentar documento de identificação válido, no caso de cotista pessoa física, ou em caso de pessoa jurídica ou fundo de investimento, documento de identificação válido do(s) representante(s) acompanhado de cópia autenticada do estatuto/contrato social ou cópia simples do regulamento e procuração específica para comprovar poderes. Em caso de cotista representado por procurador, a procuração deve trazer poderes específicos para prática do voto e estar com firma reconhecida. No caso de consultas formais, deverão ser observados os prazos e condições específicas a cada consulta conforme detalhado em seu edital, observado sempre o prazo mínimo previsto em regulamento e na regulamentação vigente. O procedimento para verificação da qualidade de cotista e sua representação acima descrita também é aplicável neste caso.

Práticas para a realização de assembleia por meio eletrônico

A Assembleia Geral de Cotistas será instalada com a presença de pelo menos 01 (um) Cotista, sendo que as deliberações poderão ser realizadas mediante processo de consulta formal, sem a necessidade de reunião presencial de cotistas, por meio de correspondência escrita ou eletrônica (e-mail), plataforma eletrônica ou via mecanismo digital “click through”, a ser realizado pelo Administrador junto a cada Cotista do Fundo, desde que observadas as formalidades previstas na Instrução CVM 472. Cada Cota corresponderá ao direito de 01 (um) voto na Assembleia Geral de Cotistas.

Remuneração do administrador

Política de remuneração definida em regulamento

O Fundo pagará, pela prestação dos serviços de administração, gestão, custódia e controladoria de ativos e passivo, nos termos deste Regulamento e em conformidade com a regulamentação vigente, uma remuneração anual, em valor equivalente a 1,50% (um inteiro e cinquenta centésimos por cento) ao ano, calculado sobre a Base de Cálculo da Taxa de Administração, assegurado ovalor mínimo de R$ 27.000,00 (vinte e sete mil reais) por mês, sendo certo que tal remuneração será compostapela Taxa de Administração, Custódia e Controladoria e pela Taxa de Gestão (“Taxa de Administração”). Pelos serviços de administração, custódiae controladoria de ativos e passivos, o Fundo pagará diretamente ao Administrador e ao Custodiante a remuneração de 0,20% (vinte centésimos por cento) sobre a Base de Cálculo da Taxa de Administração (“Taxa de Administração, Custódia e Controladoria”), calculada na forma do item 6.1 acima, observado o pagamento mínimo mensal de R$17.000,00 (dezessete mil reais). O pagamento mínimo deverá ser corrigido anualmente pelo IPCA/IBGE, calculada e provisionada todo Dia Útil à base de 1/252 (um inteiro e duzentos e cinquenta e dois avos).

Valor pago no ano de referência (R$)

R$ 253.997,86

% sobre o patrimônio contábil

0,0816%

% sobre o patrimônio a valor de mercado

0,0816%

Governança

Distribuição de cotistas, segundo o percentual de cotas adquirido

Política de divulgação de informações

Política de divulgação de ato ou fato relevante

Todos os atos ou fatos relevantes do Fundo são divulgados na página do Administrador (www.xpi.com.br/administracao-fiduciaria/), do Fundo (www.051capital.com) e sistema FundosNet da B3 S.A.- Brasil, Bolsa e Balcão (˜B3˜).

Política de negociação de cotas do fundo

O Fundo não possui política de negociação de cotas.

Política de exercício do direito de voto em participações societárias do fundo

A Política de Exercício de Direito de Votos está disponível no site do Gestor https://tgcore.com.br/

Funcionários responsáveis pela política de divulgação de informações

N/A