CAPITÂNIA HEDGE FUND FII RL

Política de Investimento

FII de responsabilidade limitada, classe única, com prazo de duração indeterminado e exercício social encerrado em 30 de junho. Política de investimento concentrada em ativos de origem imobiliária, com alocação mínima de 50% e máxima de 100% do PL em CRI, e até 50% em demais ativos (cotas de FII, LCI, LH e Outros Ativos). Vedada aplicação no exterior e vedada aplicação em cotas da própria Classe. Permitidos derivativos exclusivamente para fins de proteção patrimonial, com exposição máxima de até uma vez o PL. Possibilidade de deter imóveis ou direitos reais em caráter excepcional (execução de garantias, renegociação de dívidas). Aquisição de ativos de Pessoas Ligadas à Gestora/Administradora exige aprovação prévia em Assembleia de Cotistas. Enquadramento aos limites de concentração deve ocorrer em até 180 dias após cada distribuição de Cotas.

Diferenciais

FII com política de investimento concentrada em CRI (mínimo 50% do PL), gestão pela Capitânia Capital, administração pela XP Investimentos, taxa de administração escalonada decrescente conforme o PL (de 0,88% a 0,87% a.a.) e taxa de performance de 15% sobre o que exceder 100% do CDI. Permite aluguel de cotas de FII e aquisição de ativos de Pessoas Ligadas mediante aprovação em Assembleia.

Riscos

Principais riscos: (i) risco de Patrimônio Líquido negativo e insolvência - embora a responsabilidade dos Cotistas seja limitada ao valor das Cotas subscritas, a Classe é constituída sob regime condominial de responsabilidade ilimitada, podendo haver chamada para aportes adicionais em caso de PL negativo; (ii) risco de mercado, crédito e liquidez dos ativos imobiliários (especialmente CRIs); (iii) risco de desenquadramento passivo involuntário em hipóteses de execução de garantias; (iv) risco de não migração para bolsa de valores em até 5 anos, o que obriga a liquidação da Classe; (v) risco de concentração em CRI; (vi) risco de performance atrelada ao DI; (vii) ausência de garantia do Administrador, Gestor, Distribuidor, Custodiante ou FGC; (viii) risco tributário caso condições de isenção (mínimo 100 cotistas, limites de concentração por cotista) não sejam cumpridas.