003H11

Política de Investimento

O FUNDO é uma comunhão de recursos captados por meio do sistema de distribuição de valores mobiliários, destinados à aplicação, direta ou indireta, em Ativos Imobiliários, incluindo: (i) participações societárias em Sociedades Investidas; (ii) CEPAC; (iii) cotas de outros FII; (iv) demais valores mobiliários permitidos pela regulamentação aplicável aos FII (ações, debêntures, cotas de FIP, CRI, letras hipotecárias, LCI, etc.); e (v) participações direta ou indireta em Empreendimentos Imobiliários residenciais, comerciais ou logísticos. O FUNDO não tem o objetivo de aplicar recursos em empreendimento imobiliário específico, sendo de política de investimento genérica. O Período de Investimento é de até 12 anos contados da Data de Início (25/03/2019), prorrogável por até 2 anos. A parcela não aplicada em Ativos Imobiliários deve ser mantida em Ativos de Liquidez ou derivativos exclusivamente para fins de proteção patrimonial.

Diferenciais

Fundo de investimento imobiliário (FII) constituído sob a forma de condomínio fechado, com responsabilidade limitada, destinado a investidores profissionais, com prazo de duração de 14 anos a partir de 25/03/2019, prorrogável. Política de investimento genérica (sem ativo específico), com possibilidade de investimento em diversos tipos de ativos imobiliários e valores mobiliários. Permite operações com partes relacionadas (Conglomerado Itaú Unibanco) mediante aprovação em assembleia. Conta com Reserva de Caixa de até 5% dos lucros. Taxa Global de 2% a.a. com mínimo mensal progressivo. Taxa de Performance de 20% sobre o que exceder IPCA + 5% a.a. Distribuição mínima de 95% dos lucros, com pagamentos semestrais (julho e janeiro) e possibilidade de antecipações mensais.

Riscos

O FUNDO está sujeito a riscos relacionados a fatores macroeconômicos e regulatórios, riscos de mercado, risco sistêmico, riscos de não realização do investimento, risco de oscilação do valor das cotas por marcação a mercado, risco tributário (inclusive alteração na legislação que revogue isenções), riscos de liquidez e descontinuidade do investimento (FII é condomínio fechado, sem resgate), riscos do uso de derivativos, risco de não pagamento de rendimentos durante o Período de Investimento ou Desinvestimento, riscos atrelados aos Fundos Investidos, riscos de crédito, riscos relativos à rentabilidade e aos ativos do FUNDO, risco relativo à propriedade das cotas e dos ativos imobiliários, risco de inexistência de ativo imobiliário específico, risco de concentração da carteira, risco relativo à concentração e pulverização, risco de inadimplemento dos compromissos de investimentos e chamadas adicionais de capital, risco do valor dos ativos imobiliários não estarem apreçados a valor de mercado, risco de necessidade de aporte adicional pelos cotistas e possibilidade de perda do capital investido, risco de diluição da participação do cotista, risco de inexistência de quórum nas deliberações, risco jurídico, risco de conflito de interesses (empresas do mesmo grupo econômico do Administrador), risco de patrimônio líquido negativo, riscos relacionados aos ativos imobiliários (insolvência, falência, mau desempenho operacional, desconsideração da personalidade jurídica), risco relativo ao desenvolvimento imobiliário devido à extensa legislação, risco de performance das vendas dos imóveis, risco das atividades de construção, risco referente ao financiamento imobiliário dos clientes, risco de sinistro, risco de reclamações de terceiros, risco de despesas extraordinárias, risco da execução dos acordos com os parceiros, riscos ambientais, risco de desapropriação, risco de alavancagem e não existência de garantia de eliminação de riscos.