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Política de Investimento

Fundo de Índice de Renda Fixa que investe no mínimo 95% do patrimônio em Ativos Elegíveis (Valores Mobiliários que compõem o Índice de Referência, posição líquida comprada em contratos futuros e cotas de outros fundos de índice que reflitam o Índice de Referência). Até 5% do patrimônio pode ser alocado em Investimentos Permitidos, Valores em Dinheiro e posições compradas no mercado futuro para proteção do risco de descolamento. O Índice de Referência é o Índice Teva ITBR IPCA Rendimento, composto por NTN-Bs com volume mensal de negociação igual ou superior a R$ 300mm, priorizando títulos mais descontados em relação ao VNA para otimizar o payout ratio. Rebalanceamento mensal no primeiro dia útil de cada mês, com Prazo Mínimo da Carteira de 720 dias corridos.

Diferenciais

Fundo de Índice com metodologia inovadora que prioriza NTN-Bs mais descontadas em relação ao VNA, otimizando o payout ratio e uniformizando o fluxo de distribuições de cupons entre meses pares e ímpares. Rebalanceamento mensal com Prazo Mínimo da Carteira de 720 dias corridos. Isenção de IR sobre rendimentos e ganhos auferidos pela Carteira (art. 16, parágrafo único, Lei 14.754/2023).

Riscos

Riscos específicos incluem: risco de a performance da Classe não refletir a performance do Índice de Referência; risco de erro de aderência; risco de metodologia de reinvestimento do Índice de Referência; risco de o Provedor do Índice parar de administrar, calcular, publicar ou manter o Índice de Referência; risco de a integralização e o resgate dependerem dos Agentes Autorizados; risco de significativa volatilidade do Índice de Referência; risco de modificação da composição do Índice de Referência ao longo do tempo. Demais riscos: mercado, crédito, liquidez, concentração, derivativos, patrimônio negativo, precificação, normativo, jurídico, tributário, fatores macroeconômicos, geopolíticas e sistêmicas, risco regulatório e judicial, dependência do gestor e risco de investimento em fundos estruturados.