XP CDI CRI FII

Política de Investimento

FII de condomínio fechado, prazo indeterminado, responsabilidade limitada, destinado a Investidores Qualificados. A Classe investe primordialmente em Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRI) emitidos com registro ou dispensa de registro na CVM, vinculados a imóveis em todo o território brasileiro. A parcela remanescente do Patrimônio Líquido não aplicada em Ativos Alvo é aplicada em Ativos de Liquidez (cotas de fundos de responsabilidade limitada, títulos de renda fixa, CDB de primeira linha, derivativos exclusivamente para proteção patrimonial, LH, LCI, LIG e demais ativos permitidos). A Classe respeita os limites de aplicação por emissor e modalidade do Anexo Normativo I da Resolução CVM 175, com prazo de até 180 dias após cada oferta para enquadramento. Vedada a realização de day trade. A aquisição de Ativos Alvo com partes relacionadas demanda aprovação em assembleia, salvo critérios de elegibilidade previamente aprovados.

Diferenciais

Estrutura com 7 subclasses (A1, A2, A3, A4, A5, B e C) com diferentes rentabilidades-alvo e níveis de subordinação, permitindo segregação de prioridades de recebimento. Rentabilidades-alvo das Cotas A indexadas a percentuais da Taxa DI (94%, 97%, 96%, 94% e 92%), Cotas B a 100% da Taxa DI + 4,50% a.a. e Cotas C subordinadas com potencial de rendimento excedente. Subordinação mínima de 7,8% para Cotas B e 2,2% para Cotas C. Capital Autorizado de até R$ 8 bilhões. Custos da Primeira Emissão das Cotas A e B arcados exclusivamente com recursos captados nas Cotas C. Possibilidade de prorrogação do prazo das subclasses A e B por até 2 períodos adicionais de 1 ano.

Riscos

As aplicações não contam com garantia dos Prestadores de Serviços Essenciais, do Custodiante, de mecanismo de seguro ou do Fundo Garantidor de Créditos. O objetivo e a política de investimento não representam garantia de segurança, rentabilidade ou liquidez. A Classe pode estar exposta a concentração em poucos emissores ou modalidades de ativos. Há riscos de crédito, mercado, liquidez, sistêmico e de conflitos de interesse (ativos emitidos, estruturados, ofertados, intermediados ou distribuídos pela Gestora, Administradora ou partes relacionadas). A rentabilidade-alvo das Cotas A e B não é garantida, e diferenças não pagas são acumuladas. O Índice de Subordinação pode ser afetado por inadimplência da carteira de CRI. Em caso de Patrimônio Líquido negativo, podem ser aplicadas medidas como suspensão de amortizações/rendimentos e até liquidação ou insolvência. A tributação pode ser alterada e impactar os Cotistas.