PETTRA FII

Política de Investimento

Fundo de Investimento Imobiliário (FII) híbrido, classe única, fechado, com prazo indeterminado, destinado exclusivamente a Investidores Profissionais. A política de investimento prioriza a aquisição de imóveis ou empreendimentos imobiliários (prontos, em projeto/construção, adquiridos em leilões ou vendas judiciais, direitos reais sobre bens imóveis, ações/cotas de sociedades de propósito imobiliário, cotas de FIP e cotas de outros FII), podendo utilizar alavancagem por meio de cessão de créditos imobiliários oriundos dos Ativos Imobiliários. Os recursos remanescentes são aplicados em ativos financeiros de renda fixa (cotas de fundos referenciado em DI ou renda fixa com liquidez diária, títulos públicos do Tesouro Nacional/BACEN ou operações compromissadas com lastro em títulos públicos). É permitida a utilização de derivativos exclusivamente para fins de proteção patrimonial, com exposição limitada ao patrimônio líquido da classe. Vedada aplicação no exterior. O Fundo deve distribuir no mínimo 95% dos resultados auferidos pelo regime de caixa, com pagamentos mensais até o 10º dia útil do mês subsequente.

Diferenciais

Fundo destinado exclusivamente a Investidores Profissionais, com responsabilidade ilimitada dos cotistas (podendo ser chamados a aportar recursos adicionais em caso de patrimônio líquido negativo). Estrutura de classe única sem subclasses, com taxa de administração fixa mensal (R$ 20.000, ajustada pelo IPCA) e taxa de gestão fixa mensal (R$ 5.000, ajustada pelo IPCA). Taxa de performance de 10% sobre a variação diária do CDI, paga semestralmente. Reserva de caixa equivalente a 3 meses de despesas. Possibilidade de cessão de créditos imobiliários oriundos dos Ativos Imobiliários para alavancagem.

Riscos

Principais riscos: (i) riscos macroeconômicos e regulatórios; (ii) riscos de mercado, crédito e liquidez; (iii) risco de não realização do investimento; (iv) risco de descasamento de prazos e descontinuidade (FII é condomínio fechado, sem resgate); (v) riscos atrelados aos Ativos Imobiliários; (vi) risco de concentração da carteira; (vii) risco de diluição da participação do cotista em novas emissões; (viii) risco de inexistência de quórum em deliberações; (ix) risco de não pagamento de rendimentos; (x) risco de alterações tributárias e mudanças na legislação; (xi) riscos relacionados aos Ativos Imobiliários (desempenho do setor, contingências, desenvolvimento imobiliário, crédito dos locatários, reclamações de terceiros, despesas extraordinárias, riscos ambientais, desapropriação, sinistro, desvalorização); (xii) risco de derivativos; (xiii) risco de descontinuidade por liquidação antecipada; (xiv) riscos relacionados à cessão de recebíveis; (xv) risco de conflito de interesses; (xvi) risco imobiliário; (xvii) risco de exposição à locação e venda de imóveis; (xviii) risco de rescisão de contratos de locação e vacância; (xix) risco de sujeição dos imóveis a condições específicas do mercado imobiliário; (xx) risco de dificuldades para negociar e realizar a venda de empreendimentos; (xxi) risco legal (RCVM 175 é novo marco regulatório); (xxii) risco de interrupção dos serviços pelos prestadores contratados.